AFB Global Equity Select R
Stand: 28.11.2023
Fondsprofil
| ISIN | DE000A2PE006 |
|---|---|
| WKN | A2PE00 |
| Auflagedatum | |
| Gesamtfondsvermögen | 28,2 Mio. EUR |
| Fondswährung | EUR |
| Aktueller Ausgabepreis | 129,95 EUR (28.11.2023) |
| Aktueller Rücknahmepreis | 123,76 EUR (28.11.2023) |
| Jahreshoch (Rücknahmepreis) | 125,99 EUR (26.07.2023) |
| Jahrestief (Rücknahmepreis) | 115,49 EUR (30.10.2023) |
| Wertentwicklung laufendes Jahr | 4,96 % (28.11.2023) |
| ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung |
5,28 % (28.11.2023) |
| Ausgabeaufschlag | 5,00 % |
| Rücknahmeabschlag | 0,00 % |
| Geschäftsjahresende | 31. Dez. |
| Ertragsverwendung | ausschüttend |
| TER (= laufende Kosten) | 1,92 % p.a. |
| Verwaltungsvergütung | davon 1,75 % p.a. |
| Verwahrstellenvergütung | davon 0,05 % p.a. |
| VL-fähig | ja (min. 0,00 EUR) |
| Sparplan | ja (min. 0,00 EUR) |
| Einzelanlage | ja (min. 0,00 EUR) |
| Konformität | ja |
| Vertriebszulassung | DE , AT |
Kennzahlen
| Dauer des Verlustes in Tagen | 741 |
|---|---|
| Sharpe Ratio | 0,14 |
| Volatilität | 13,65 % |
| Max Drawdown | -26,8 % |
| Anzahl negativer Monate | 13 |
| Anzahl positiver Monate | 23 |
| Anteil positiver Monate | 63,89 % |
| Schlechtester Monat | -9,95 % |
| Bester Monat | 9,13 % |
Ratings
| Morningstar Rating™ Gesamt |
|---|
Kommentar
Gunter Burgbacher
Der Oktober 2023 war ein noch schwächerer Börsenmonat für die weltweiten Aktienmärkte als der September. Die globale Konjunktur ist zwar vor dem Hintergrund der stark gestiegenen Zinsen erstaunlich robust, doch zeigten sich im dritten Quartal häufiger Schwächen bei den Quartalsergebnissen der Unternehmen. Auch in der Industrie zeigt sich ein sehr gemischtes Bild, wegen der Teuerung werden zum Teil Investitionspläne verschoben. Somit stieg die Risikoaversion an den Aktienmärkten durch die Häufung der Belastungen aus den Schwächen bei den Ergebnissen, von der Zinsseite und den zunehmenden geopolitischen Spannungen. Zumindest am Zinsmarkt sollte aber der größte Teil des Weges gegangen sein und sich der Druck in den nächsten Monaten reduzieren. Der AFB musste in dieser Gemengelage im Oktober 4,74 % abgeben und konnte sich den Entwicklungen nicht entziehen, obwohl die Quartalsergebnisse der Unternehmen im Fonds bislang nicht enttäuschten. Mit rund 4-7% zeigten im Oktober die Beteiligungsgesellschaft Wheaton Precious Metals aus dem Bereich Royalty and Streaming sowie die Holdings Wolters Kluwer und Waste Management (WM), beide aus dem Bereich Buy and Build, die besten Wertentwicklungen. WM, der US-Marktführer bei umweltfreundlichen Abfallmanagementdienstleistungen, mit den Geschäftsbereichen Sammlung, Deponierung, Transfer, Recycling und Sonstiges, konnte das Einkommen aufgrund verbesserter Kostenstruktur deutlicher als erwartet steigern.
31.10.2023
Chancen
Investoren können vom mittel- bis langfristig überdurchschnittlichen Kapitalwachstum durch ein chancenreiches Engagement in globale Aktientitel profitieren. Der Fonds ist nicht auf eine Branche, eine Region oder ein Land fixiert. Die Philosophie des Fonds besteht darin, ein fokussiertes Portfolio in Beteiligungsunternehmen zu konstruieren. Der Fonds bietet durch seine Titelselektion einen attraktiven und ausgewogenen Zugang zu einer breiten Diversifikation und den vielfältigen Investmentstrategien von Beteiligungsunternehmen und deren Wertentwicklung. Diese Ausrichtung bietet die Chance einer besseren Wertentwicklung als der allgemeine Aktienmarkt.
Risiken
Der Fonds unterliegt den typischen Kursänderungsrisiken und dem Marktzyklus von Aktienmärkten. Der Fonds kann in Bezug auf Sektor-, Länder-, Währungs- und Faktorallokation stark von seiner Benchmark abweichen. Hierdurch kann es zu einer Konzentration innerhalb eines genannten Segments kommen, die zu höheren Kursänderungsrisiken im Vergleich zur Benchmark führen kann. Durch die Konzentration des Anlagevermögens auf wenige Vermögensgegenstände ist der Fonds von diesen wenigen Vermögensgegenständen besonders abhängig. Derivatgeschäfte zu Absicherungszwecken verringern das Gesamtrisiko des Fonds, können jedoch die Renditechancen schmälern. Werden Geschäfte als Teil der Anlagestrategie mit Derivaten getätigt, kann sich das Verlustrisiko des Fonds zumindest zeitweise erhöhen. Der Fonds kann Opfer von Betrug, kriminellen Handlungen oder Fehlern von Mitarbeitern der Gesellschaft oder externer Dritter werden. Schließlich kann seine Verwaltung durch äußere Ereignisse wie Brände, Naturkatastrophen u. ä. negativ beeinflusst werden. Wenn Kontrahenten vertraglichen Zahlungsverpflichtungen nicht oder nur teilweise nachkommen, können Verluste für den Fonds entstehen. Auch bei sorgfältiger Auswahl der Wertpapiere kann nicht ausgeschlossen werden, dass Verluste durch Vermögensverfall von Ausstellern eintreten.
- Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.
- Insbesondere weist der Fonds aufgrund seiner Zusammensetzung und des möglichen Einsatzes von Derivaten erhöhte Schwankungen des Anteilpreises auf.